Золото устойчиво выше $4 200 на фоне широкого голубиного пересмотра ожиданий на декабрь

• Золото пробивает отметку $4 200, так как рынки оценивают вероятность снижения ставки ФРС в декабре на уровне 87%.
• Довольно мягкие комментарии от Уильямса и Уоллера из ФРС усиливают ожидания продолжения смягчения политики.
• Прогресс в мирных переговорах между Россией и Украиной может ограничить рост, хотя мягкая инфляция в США сохраняет бычий настрой на золото.

Золото (XAU/USD) поднимается более чем на 1% в пятницу на фоне скромного экономического календаря, но трейдеры закладывают дальнейшее смягчение со стороны Федеральной резервной системы (ФРС) на следующем заседании, что толкает недоходный металл выше отметки $4 200 впервые за последние десять дней.

Золото поднимается более чем на 1% в условиях низкой ликвидности на праздниках, так как ожидания смягчения растут до 87% несмотря на смешанные данные из США

Ожидания того, что Федеральная резервная система продолжит цикл смягчения, возросли, так как инструмент CME FedWatch показывает вероятность снижения на 0,25% на заседании 9-10 декабря на уровне 87%. Тем временем, чиновники ФРС остаются молчаливыми с среды, готовясь к Дню благодарения, так как период “радиомолчания” начинается в субботу.

Политики Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC) остаются разделенными по поводу следующего шага. Тем не менее, последние комментарии Джона Уильямса из Нью-Йоркской ФРС и губернатора ФРС Кристофера Уоллера охладили пыл ястребов и укрепили позицию голубей перед заседанием.

Данные из США были смешанными, при этом инфляция со стороны производителей, похоже, замедляется после того, как индекс цен производителей (PPI) вырос до 3,1% г/г в июле, прежде чем показать два последовательных значения 2,7%. Хотя это открывает двери для дальнейшего смягчения, последние данные по первичным заявкам на пособие по безработице показывают, что рынок труда остается стабильным, несмотря на признаки слабости.

Учитывая фон, цены на золото могут продолжить расти. Однако события, указывающие на мирные переговоры между Россией и Украиной, инициированные Белым домом, могут ограничить рост золота на фоне очевидного изменения настроений.

На следующей неделе в экономическом календаре США будут представлены индексы PMI в производственном и сервисном секторах за ноябрь, промпроизводство, изменение занятости по данным ADP и первичные заявки на пособие по безработице за неделю, завершившуюся 29 ноября.

Дневные рыночные движения: Золото растет, но под угрозой деэскалации войны между Россией и Украиной

• Индекс доллара США (DXY), который отслеживает динамику доллара по отношению к шести валютам, снизился на 0,04% до 99,49. В то же время доходности казначейских облигаций США восстановились, при этом доходность 10-летних казначейских облигаций США выросла на три базисных пункта до 4,023%. Реальные доходности США, которые обратно коррелируют с ценами на золото, также выросли на два с половиной базисных пункта до 1,785%.
• Президент Украины Зеленский заявил, что делегации Украины и США встретятся на этой неделе, чтобы выработать формулу для мира и безопасности, как обсуждалось в Женеве. Тем временем, Россия хочет двигаться к миру в Украине, несмотря на убеждение, что президент Украины Зеленский не является легитимным.
• Президент России Владимир Путин заявил в четверг, что предложение президента Дональда Трампа “может служить основой” для будущих переговоров, но подчеркнул, что окончательной версии не существует. Путин повторил, что боевые действия прекратятся только в том случае, если украинские силы отступят.
• Физический экспорт золота из Гонконга в Китай снизился, что указывает на то, что золото может оставаться под давлением в краткосрочной перспективе.

Технический анализ: Покупатели толкают цену золота выше $4 200, внимание на рекордный максимум

Цена на золото преодолела отметку $4 200, готовясь протестировать максимум 13 ноября на уровне $4 245 перед отметкой $4 250. Покупатели набирают momentum, как показывает индекс относительной силы (RSI), что предполагает дальнейший рост.

Учитывая фон, если XAU/USD поднимется выше $4 300, следующим сопротивлением станет рекордный максимум на уровне $4 381. С другой стороны, если золото упадет ниже $4 200, следующим уровнем поддержки станет минимум 25 ноября на уровне $4 109, за которым последует 20-дневная простая скользящая средняя (SMA) на уровне $4 078.

Дневной график золота

Золото – Часто задаваемые вопросы (FAQ)

Почему люди инвестируют в золото?

Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.

Кто покупает больше всего золота?

Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.

Как золото коррелирует с другими активами?

Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.

От чего зависит цена золота?

Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.

Данный материал заимствован с портала брокера Amarkets

Попробовать трейдинг на Форекс

Вопросы и ответы

Опрос про форекс

При любом использовании материалов с данного сайта, ссылка на https://markets-fx.ru - ОБЯЗАТЕЛЬНА!

Надеемся данная статья была интересна и полезна для Вас. Не забывайте делиться в социальных сетях и поставить отметку «звездочками» ниже. Спасибо.