USD/INR открывается с понижением, так как спрос на безопасные активы в долларах США уменьшается

• Индийская рупия восстанавливает позиции против доллара США после трехдневной серии потерь.
• Спрос на безопасный доллар США снижается по мере уменьшения риска конфликта между США и Венесуэлой.
• На данный момент в январе иностранные институциональные инвесторы продали акции на сумму 3 015,05 крор в индийском фондовом рынке.

Индийская рупия (INR) открывается на позитивной ноте против доллара США (USD) во вторник после трехдневной серии потерь. Пара USD/INR корректируется к уровню 90,35, так как индекс доллара США (DXY) резко падает после достижения нового минимума за более чем три недели на уровне 98,86 в понедельник. Зеленый доллар оказался под давлением, так как настроение на рынке изменилось на менее рискованное, что привело к снижению спроса на безопасные активы.

В понедельник доллар США резко укрепился, так как рыночное настроение стало более осторожным после удара США по Венесуэле и ареста президента Николаса Мадуро по обвинениям в наркоторговле.

Тем временем, прогноз для индийской рупии остается хрупким на фоне возобновившихся торговых трений между США и Индией, а также постоянного оттока иностранных средств из индийского фондового рынка.

Ранее в понедельник президент США Дональд Трамп угрожал увеличить тарифы на Индию, если она продолжит закупать нефть у России. “Мы можем повысить тарифы на Индию, если они не получат помощь по вопросу российской нефти,” – сказал Трамп.

Что касается иностранных потоков, зарубежные инвесторы продолжают распродажу своих долей в индийском фондовом рынке. Иностранные институциональные инвесторы (FIIs) распродали свои доли на сумму 3 015,05 крор в первые три торговых дня января. Однако объем акций, проданных в понедельник, составил 36,25 крор, что значительно ниже среднего уровня продаж.

Ежедневный дайджест: Движущие силы рынка: Слабый PMI в производственном секторе США способствует резкому откату доллара США

• Резкий откат доллара США также вызван неожиданно слабыми данными по индексу менеджеров по закупкам (PMI) в производственном секторе США за декабрь в понедельник.
• Данные показали, что PMI в производственном секторе снова сократился более быстрыми темпами до 47,9 с 48,2 в ноябре. Экономисты ожидали, что данные будут немного выше на уровне 48,3. Данные также показали, что подкомпоненты производственного сектора, такие как индекс новых заказов и занятость, также снизились, но умеренными темпами.
• Постоянное снижение активности в производственном секторе вызывает опасения по поводу экономического прогноза США.
• На этой неделе основным триггером для доллара США будут данные по числу рабочих мест вне сельского хозяйства (NFP) за декабрь, которые будут опубликованы в пятницу.
• Инвесторы будут внимательно следить за официальными данными по занятости в США, чтобы получить новые подсказки о текущем состоянии рынка труда. В 2025 году Федеральная резервная система (ФРС) провела три снижения процентных ставок и снизила их до 3,50%-3,75% для поддержки ослабляющихся условий на рынке труда.
• В этом году UBS ожидает, что ФРС снизит процентные ставки в июле и октябре. Инвестиционно-банковская компания, занимающаяся финансовыми услугами, пересмотрела ожидания с января и сентября, указывая на то, что базовый индекс потребительских цен (CPI) может вырасти на 44 базисных пункта (б.п.), 50 б.п. и 30 б.п. в декабре, январе и феврале соответственно. 
• В среду инвесторы будут внимательно следить за данными по изменению занятости ADP и данными PMI в сфере услуг ISM за декабрь, а также данными по открытым вакансиям JOLTS за ноябрь.

Технический анализ: USD/INR удерживает ключевую 20-дневную EMA

На дневном графике USD/INR торгуется на уровне 90,3765. Пара удерживается выше восходящей 20-дневной экспоненциальной скользящей средней (EMA) на уровне 90,2305, которая поддерживает более широкий восходящий тренд после недавнего отката. Наклон средней выровнялся, но ценовое движение продолжает уважать ее как динамическую поддержку.

14-дневный индекс относительной силы (RSI) на уровне 55,20 (нейтральный) сигнализирует о стабильном импульсе без давления на перепроданность, сохраняя краткосрочный уклон слегка положительным.

Импульс улучшится при устойчивых закрытиях выше краткосрочной средней, что может создать возможность для пары вернуться к историческому максимуму на уровне 91,55. Напротив, закрытие ниже 20-дневной EMA отклонит уклон вниз и откроет пространство для дальнейшего отката к декабрьскому минимуму на уровне 89,50.

(Технический анализ этой истории был написан с помощью инструмента ИИ.)

Индийская рупия – Часто задаваемые вопросы (FAQ)

Каковы ключевые факторы, определяющие курс индийской рупии?

Индийская рупия (INR) является одной из наиболее чувствительных к внешним факторам валют . Цена на сырую нефть (страна сильно зависит от импорта нефти), курс доллара США (большая часть торговли ведется в долларах США) и уровень иностранных инвестиций – все это оказывает влияние. Прямые интервенции Резервного банка Индии на валютных рынках для поддержания стабильного обменного курса, а также уровень процентных ставок, устанавливаемых ЦБ, также являются основными факторами, влияющими на курс рупии.

Как решения Резервного банка Индии влияют на курс индийской рупии?

Резервный банк Индии (RBI) активно вмешивается в валютные рынки для поддержания стабильного обменного курса и содействия торговле. Кроме того, RBI пытается поддерживать уровень инфляции на уровне 4% путем корректировки процентных ставок. Более высокие процентные ставки обычно укрепляют рупию. Это связано с ее ролью в “carry trade”, при которой инвесторы берут кредиты в странах с более низкими процентными ставками, чтобы разместить свои деньги в странах, предлагающих относительно более высокие процентные ставки, и получить прибыль от разницы.

Какие макроэкономические факторы влияют на стоимость индийской рупии?

Макроэкономические факторы, влияющие на стоимость рупии, включают инфляцию, процентные ставки, темпы экономического роста (ВВП), торговый баланс и приток иностранных инвестиций. Более высокие темпы роста экономики могут привести к увеличению притока иностранных инвестиций, что повысит спрос на рупию. Сокращение дефицита торгового баланса в конечном итоге приведет к укреплению рупии. Более высокие процентные ставки, особенно реальные (процентные ставки за вычетом инфляции), также положительно влияют на курс рупии. Повышение интереса к риску может привести к увеличению притока прямых и непрямых иностранных инвестиций (FDI и FII), что также благоприятно скажется на курсе рупии.

Как инфляция влияет на курс индийской рупии?

Более высокая инфляция, особенно если она сравнительно выше, чем в других странах, как правило, негативна для валюты, поскольку свидетельствует о девальвации из-за избыточного предложения. Инфляция также увеличивает стоимость экспорта, что приводит к продаже большего количества рупий для покупки иностранного импорта, что является негативным фактором для рупии. В то же время более высокая инфляция обычно приводит к тому, что Резервный банк Индии (РБИ) повышает процентные ставки, и это может быть положительным фактором для рупии, поскольку повышается спрос со стороны международных инвесторов. При снижении инфляции наблюдается обратный эффект.

Данный материал заимствован с портала брокера Amarkets

Попробовать трейдинг на Форекс

Вопросы и ответы

Опрос про форекс

При любом использовании материалов с данного сайта, ссылка на https://markets-fx.ru - ОБЯЗАТЕЛЬНА!

Надеемся данная статья была интересна и полезна для Вас. Не забывайте делиться в социальных сетях и поставить отметку «звездочками» ниже. Спасибо.